Технический анализ от Dukascopy.

[Eugenija Abramovich]

GBP/USD сохраняет бычий импульс

"ФРС не справляется с обоими обязательствами: с занятостью и стабильностью цен. Мы не думаем, что в этом месяце стоит ожидать начала сворачивания [количественного смягчения]."
- Forex.com (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
С помощью поддержки, предоставленной восходящей линией тренда, фунт начал новую атаку на январский максимум на 1.6390, несмотря на то, что технические показатели оставались в значительной степени смешанными. Как только уровень будет нарушен, останутся только два значительных сопротивления, которые надо будет преодолеть для того, чтобы достигнуть 1.6745/15, а именно 1.6477/64, который создан восходящей линией сопротивления и недельным R1, и 1.6554/50 (месячный R1).

Настроение трейдеров
Разрыв между быками и медведями значительно уменьшился со времени предыдущего доклада, поскольку процент длинных позиций взлетел до 34% с 27%. Тем не менее, настроение по-прежнему остаётся медвежьим по отношению к британскому фунту.

 

[Eugenija Abramovich]

EUR/USD нашла поддержку на 1.3529/01

"Евро продолжает укрепляться по отношению к доллару. На этой неделе ЕЦБ не находится под давлением, чтобы ослабить политику, поскольку опасения по поводу дефляции уменьшились после ноябрьского собрания."
- Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd. (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Как и ожидалось, поддержка на 1.3529/01 выдержала давление от продаж и вернула курс сквозь 1.3570/65. Судя по техническим индикаторам, валютная пара скорее всего закрепится над недельной точкой разворота и 55-дневной простой скользящей средней и встанет на бычий путь. Однако, учитывая слабый импульс, у курса могут появиться проблемы при попытке прорваться сквозь сопротивления на 1.3640/38 и на 1.3711/1.3697.

Настроение трейдеров
Как упоминалось ранее, участники рынка SWFX начинают смотреть с оптимизмом на способность евро вырасти по отношению к доллару США. Доля длинных позиций выросла на четыре процента до 46%. В то же время нет разницы между количеством ордеров выставленных на покупку и продажу.

 

[Eugenija Abramovich]

Краткосрочные перспективы у EUR/USD — бычьи

«Прогнозы на инфляцию в декабре от сотрудников ЕЦБ, вероятно, окажутся далёкими от определения стабильности цен от ЕЦБ... пресс-конференция должна свидетельствовать о продолжении отстаивания смягчения».
- BNP Paribas (по материалам CNBC)

Перспективы пары
Несмотря на прыжок вниз до 1.3528, EUR/USD не закрылась под уровнем ближайшей поддержки на 1.3570/65, что свидетельствует о её предрасположенности к будущим победам. Прямо сейчас валютная пара проверяет восходящую линию сопротивления на 1.3649/40, но вместо прорыва курс, вероятно, будет торговаться вдоль восходящего тренда, пока ему не повстречается февральский максимум на 1.3711/1.3697.

Настроение трейдеров
Как оказывается, участники рынка SWFX не сменили своё отношение к EUR/USD за последние 24 часа, даже при том, что курс евро не был фиксированным. Доля длинных позиций по-прежнему составляет 46%. Аналогично пропорции ордеров на покупку (51%) к ордерам на продажу (49%) также стабильны.

 

[Eugenija Abramovich]

GBP/USD бьётся об уровень 1.6390

«В последние дни [у GBP] был дефицит импульса. Довольно долгое время у него были звёздные показатели и вполне естественно, что люди снимают какую-то долю наличных в преддверии двух рискованных событий».
- Bank of New York (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
GBP/USD продолжает болтаться прямо под январским максимумом на 1.6390, но в конечном счёте она должна превысить этот уровень, учитывая, что большинство суточных технических индикаторов стали бычьими. Однако, прежде чем это случится, валютная пара может отступить до одной из основных линий тренда на 1.6229/04. Там поддержка подкреплена месячным уровнем РР, недельной S1, и 20-дневным скользящим средним.

Настроение трейдеров
Увеличение интереса к стерлингу оказалось мимолётным, поскольку доля быков у пары GBP/USD уже потеряла четыре процента от уровня предыдущего доклада 30%. В среднем доля длинных позиций по кроссам с фунтом упала от 35% до 27%.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/JPY может потерять восходящий импульс

«Иена приложила все свои усилия, чтобы убраться с низшей точки за шесть месяцев против доллара, поскольку фиксация прибыли переубедила инвесторов понизить количество временных рисков у японской валюты».
- Foreign Exchange Inc. (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Несмотря на то, что много индикаторов в текущее время подают сигналы «на покупку» и валютная пара неуклонно соблюдает линию поддержки бычьей тенденции, начиная с 7 ноября, теперь похоже, что USD/JPY желает нарушить её и таким образом, перечеркнуть позитивные перспективы на ближайшее время. Если поддержка на 102.08 сдастся, ожидается, что курс расширит своё понижение через отметку 101.55/28 вниз до 100.86/61.

Настроение трейдеров
Разрыв между длинными и короткими позициями больше не сужался — прямо сейчас 56% из них принадлежит быкам, а остальные 44% получат прибыль от понижения доллара США. Однако, в целом на рынке SWFX уровень популярности иены (57%) только что превысил уровень популярности доллара (56%).

 

[Eugenija Abramovich]

USD/CHF пробилась сквозь 0.9021/17

«Доллар очень рискует подскочить на фоне неожиданных данных из Соединённых Штатов».
- Credit Agricole (по материалам Reuters)

Перспективы пары
USD/CHF, независимо от исходного рикошета, в конце концов пренебрегла поддержкой на 0.9021/17 и на данный момент передвигается дальше на юг. Следующей помехой, в случае если распродажа будет продолжаться, станет 0.8975/71 — это нынешнее расположение недельной поддержки S2 и месячной поддержки S1. Если и эта область будет разрушена, тогда вероятно, что минимум февраля 2012 года на 0.8930/14 скорее всего станет следующей целью.

Настроение трейдеров
До сих пор сильные бычьи настроения к доллару США оставались устойчивыми к нисходящему тренду пары USD/CHF. Несмотря на это, лишь недавно доля длинных позиций сократилась от 75% до 71%, даже в том случае, когда существует заметная разница между количеством ордеров на покупку (72%) и продажу (28%), что были размещены на пару.

 

[Eugenija Abramovich]

EUR/USD должна остаться ограниченной восходящим трендом

"Поскольку отрицательные ставки более не являляются угрозой для евро, валюта может взять курс на годовой максимум против доллара, в особенности, если данные по занятости разочаруют рынки."
- BK Asset Management (по материалам CNBC)

Перспективы пары
EUR/USD вновь выросла до восходящей линии сопротивления, но до сих пор оказалась неспособной пройти её. Соответственно, даже если ралли появится сегодня, оно будет мелким - вероятность прорыва через сопротивление на 1.3711/1.3697 чрезвычайно мала. С другой стороны, возможность понижения повышена, несмотря на то, что дневные и недельные индикаторы являются бычьими.

Настроение трейдеров
Из-за заметного удорожания единой европейской валюты за ночь, на данный момент быков на рынке стало меньше - процент длинных позиций по паре EUR/USD сократился с 46% до 44%. В то же время доля ордеров, выставленных на покупку валютной пары выросла с 51% до 54%.

 

[Eugenija Abramovich]

Ралли GBP/USD остановлено 1.6390

"Положительные данные по экономике США дают почву для разговоров о сокращении программы по стимулированию уже в декабре. Мы продолжаем наблюдать осторожность и сдержанность на рынках в преддверии цифр по занятости в США."
- Credit Agricole (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Опасения подтвердились, и первый с января тест 1.6390 превратился в распродажу. Кажется маловероятным, что недельная точка разворота на 1.6299 сможет остановить падение; вместо этого мы рассматриваеи 1.6240/04 как потенциально нижний предел колебаний в ближайшем будущем. Однако, если эта область не развернёт курс, стерлинг может с лёгкостью упасть до другой восходящей линии поддержки на 1.5970/61, на этом же уровне находится и 100-дневное скользящее среднее.

Настроение трейдеров
Участники рынка SWFX стали больше сомневаться в том, что британский фунт сможет вырасти в цене, так как доля длинных позиций по GBP/USD упала ещё на 4% до 26%. Что касается распределения ордеров, то 63% выставлены на покупку и 37% на продажу фунта против доллара США.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/JPY опустилась до 100.86/61

"Я думаю, что то, как акции реагируют на данный момент, будет иметь негативные последствия для них же... С другой стороны, это выгодно для облигаций США, но немного противоречиво для йены."
- Mitul Kotecha, Credit Agricole (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Учитывая, что валютная пара вчера закрылась значительно ниже восходящей линии поддержки, есть большая доля вероятности, что нисходящая коррекция будет расти дальше от сюда." В то время, как комбинация недельной S1 и 20-дневнйо простой скользящей средней оказалась слишком слабой для этого, зона спроса, которая может успешно остановить начало медвежьего этапа, сформировалась из месячной точки разворота и максимума сентября на 100.86/61.

Настроение трейдеров
Несмотря на то, что вчера казалось, что трейдеры потеряли уверенность в бычьем настроении американского доллара, тем фактом, что 59% позиций по основной валютной паре являются длинными, доллар опроверг обоснованность этой идеи. В частности, 58% позиций по паре USD/JPY являются длинными и 42% - короткими.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/CHF набирает импульс

"Если вы получите число около 160,000 или ниже, и не будет изменений в уровне безработицы, тогда вы увидите сильную распродажу доллара США. Риски, с точки зрения реакции рынка, ​более чувствительны к понижению."
- National Australia Bank Ltd. (пл материалам Bloomberg)

Перспективы пары
В настоящий момент USD/CHF преодолевает 0.8975/69, и ожидается, что она сохранит медвежью тенденцию как минимум до февральского минимума на 0.8930/14. В случае, если последняя поддержка окажется недостаточно сильной, обменный курс будет хорошо позиционироваться для толчка к нисходящей поддержке, которая может быть проведена через пики и впадины, обозначенные на графике с августа прошлого года. Эта линия также является нижней границей фигуры нисходящего клина, которая берёт начало в середине апреля.

Настроение трейдеров
Несмотря на вчерашнее сильное падение цены, трейдеры с бычьем настроением по отношению к паре USD/CHF остаются в явном большинстве - они составляют 72% рынка. В то же время разрыв между ордерами, выставленными на покупку (76%) и продажу (33%), сократился.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/JPY готова к росту

Сейчас доллар выглядит готовым к "очередному росту до уровня ¥103.75, который был установлен в конце мая. Поддержка была создана...в области ¥101.65-80."
- Brown Brothers Harriman (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Как выяснилось, медвежья коррекция не растянулась ниже одной из ключевых поддержек на 100.95/28. Вместо этого доллар предпринял попытку вернуться на позиции над линией восходящего тренда, которая соединяет впадины с 7 ноября, но ещё не преуспел. Всё же, как и предполагалось дневными и месячными показателями, есть высокая вероятность того, что в ближайшем будущем USD/JPY достигнет максимума мая на 104.12/103.74.

Настроение трейдеров
Разрыв между быками и медведями незначительно уменьшился - на данным момент 57% позиций являются длинными, а оставшиеся 43% - короткими. Что касается ордеров, поставленных на валютную пару, существует значительная разница между теми, которые выставлены на покупку (86%) и на продажу (14%).

 

[Eugenija Abramovich]

USD/CHF проверяет 0.8930/0.8890

"Выглядит, как будто рынки наконец-то приготовились к сокращению стимулирования ФРС. Возможно, они привыкают, после того, как провели преждевременную пожарную тревогу."
​- Sumitomo Mitsui Trust Bank (по материалам CNBC)

Перспективы пары
USD/CHF уже достигла минимума февраля 2012 года, поэтому существует существенный риск, что доллар может упасть ещё ниже, вплоть до нисходящей линии поддержки на 0.8780/53. Кроме того, учитывая, что курс колеблется в медвежьем канале с начала июля, коррекция может растянуться до нижней границы формирования на 0.8650, прежде чем пара вернёт себе бычье настроение.

Настроение трейдеров
Несмотря на существенный спад в цене, настроение участников рынка SWFX по отношению к доллару остаётся бычьим. На данный момент 72% всех позиций являются длинными. Что касается ордеров, то 72% выставлены на покупку и 28% на продажу американского доллара против швейцарского франка.

 

[Eugenija Abramovich]

NZD/USD восстанавливается с 0.8203/0.8170

«Имеются некоторые обозреватели, которые будет отыгрывать риски по сокращению стимулирования в декабре из-за отчета по занятости. Мы, однако, склоняемся в другом направлении. Дело не только в занятости, которая остается, в большинстве своем, стабильной. Это также из-за инфляции, или лучше сказать, из-за её отсутствия».
- Brown Brothers Harriman (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Пара NZD/USD подтвердила 0.8203/0.8170 в виде поддержки после её нарушения и она сейчас движется к 55-дневной средней скользящей на 0.8293. Если бычий импульс сохранится, валютная пара может вскоре войти в потенциально опасную зону на 0.8400, которая должна будет быть пройдена вместе с максимумом 22 октября перед тем, как курс может повстречать максимум апреля на 0.8676/53.

Настроение трейдеров
Новозеланский доллар остается одной из самых непопулярных валют на рынке SWFX. Только 29% позиций в своих кроссах являются длинными по новозеландскому доллару. Что касается именно пары NZD/USD, разрыв между быками и медведями является немного менее значимым, последние занимают только 70% рынка.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/CAD будет тестировать 1.0609/1.0590

«В целом, в среднесрочной перспективе, что хорошо для США будет хорошо и для Канады».
- Scotiabank (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара USD/CAD продолжает падать дальше от тяжелого сопротивления, созданного максимумами 2010 года, месячной R1 и недельной R2. Откат должен быть остановлен спросом на 1.0609/1.0590 – максимумом июля и восходящей линией поддержки. Как только медвежья коррекция закончится, цена, как ожидается, будет повторно тестировать 1.0709/1.0693 и в конце концов перешагнет её, и откроет себе путь до 1.0923 (месячная R3 и восходящая линия сопротивления).

Настроение трейдеров
Доля бычьих участников рынка SWFX прибавила два процентных пункта и сейчас три их четырех трейдеров верят, что американский доллар будет дорожать против канадского доллара. Что касается ордеров, то 49% размещены на покупку, а 51% на продажу американского доллара.

 

[Eugenija Abramovich]

NZD/USD остановлена 0.8322/0.8292

«Финансовые рынки интерпретировали данные по рынку труда США, как предположение, что не нужно быть пессимистичными по мировой экономике, что приводит к рисковой торговле».
- Bank of Tokyo-Mitsubishi (по материалам CNBC)

Перспективы пары
Хотя рост цены в последнюю пятницу был достаточно сильным, так как пара двигалась активно от поддержки на 0.8203/0.8186, соответственно NZD/USD не смогла пройти через месячную R1 и 55-дневную среднюю скользящую. Сейчас давление продаж может толкнуть цену обратно вниз до 100-дневной средней скользящей, если поддержка на 0.8242/27, сформированная недельной точкой разворота и 20-дневной средней скользящей, не удержит падение.

Настроение трейдеров
Новозеландский доллар остается одной из самых непопулярных валют на рынке SWFX, так как он покупается только в 26% случаев, что ниже вчерашних 29%. Распределение между длинными и короткими позициями по NZD/USD, с другой стороны, не было предметом для изменения – 30% рынка являются быками и 70% медведями.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/CAD склоняется в сторону 1.0703/1.0693

«Когда вы имеете Центральный банк, которые принижает свою историю о росте и ставках, тогда это может быть эффективным для ослабления валюты».
- CIBC World Markets (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара USD/CAD успешно подтвердила недавно нарушенную восходящую линию тренда, и поэтому она сейчас хорошо позиционирована для дальнейшего роста. Ближайшее важное сопротивление находится на 1.0703/1.0693, оно, главным образом, создано месячной R1 и максимумами 2010 года. В случае, если валютная пара сможет пройти через эту область предложения, это соответственно увеличит шанс восхождения до главной восходящей линии сопротивления на 1.0923, которая соединяет максимумы, которые имеются с августа 2012 года.

Настроение трейдеров
С последнего отчета имелось значительное падение доли бычьих по отношению к американскому доллару трейдеров – с 75% до 70%. Еще большее изменение наблюдалось в распределении между ордерами на покупку (с 49% до 41%) и продажу (с 51% до 59%).

 

[Eugenija Abramovich]

AUD/USD стирает 0.9086

«Определенно точно, что рынок торгуется так, будто сокращение стимулирования от ФРС в декабре приближается очень быстрыми темпами».
- OANDA (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Восстановление, произошедшее с парой AUD/USD во второй половине прошлой недели, уже не является устойчивым после выходных – австралийский доллар сегодня дешевеет по отношению к американскому доллару. Так как только ближайшие поддержки на 0.9086 и 0.9005 будут нарушены, пара, скорее всего, пойдет еще ниже до 0.8943/08, откуда падение может быть расширено вних вплоть до минимумов, которые наблюдались в августе.

Настроение трейдеров
В целом, уровень популярности австралийского доллара улучшился зв выходные, так как доля длинных по австралийскому доллару позиций в своих кроссах выросла с 70% до 74%. Конкретно по AUD/USD, 73% сделок являются длинными и только 27% верят в рост американского доллара против австралийского.

 

[Eugenija Abramovich]

EUR/JPY приближается к 142.46/11

«При таком климате, когда аппетиты по рискам высоки ближе к концу года и рынки идут вверх, это определенно поддерживает евро. Самой ясной торговой парой является евро-иена».
- Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Пока развивающаяся и растущая диния поддержки (в силе с седьмого ноября) остается нетронутой, прогноз по EUR/JPY будет оставаться бычьим. Соответственно, валютная пара, как ожидается, не будет падать ниже 140.44, её следующей целью должна быть месячная R1, перед тем как цена попытается пройти 143.56, восходящую линию сопротивления, за которой достаточно стабильно сдедует рынок в последние два года.

Настроение трейдеров
Рост стоимости единой европейской валюты на прошлой неделе расстроил некоторых, длинных по валютной паре, участников рынка, так как в результате их доля упала на три процентных пункта до 36%. В то же самое время, доля ордеров на покупку выросла с 71% до 75%.

 

[Eugenija Abramovich]

GBP/USD готова к росту

"Похоже, что стерлинг продолжит расти против доллара, даже если доллар выглядит немного перепроданным. Люди продолжат говорить о преодолении или проверке $1.65 в краткосрочной перспективе, даже при том что мы только недавно преодолели $1.64."
- Canadian Imperial Bank of Commerce (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Учитывая то, что GBP/USD только что преодолел ряд важных сопротивлений, ожидается дальнейшее удорожание стерлинга. Как только месячный R1 на 1.6554 будет пройден, валютная пара откроет путь к максимуму 2011 года на 1.6745, но мы должны опасаться возможности отступления пары до слияния нисходящей линии поддержки и месячной точки разворота на 1.6206/04.

Настроение трейдеров
Наряду со швейцарским франком, фунт является одной из самых редко покупаемых валют - только в 26% сделок. Соответственно, количество длинных позиций по GBP/USD значительно меньше, чем количество медведей, которые на данный момент составляют 71% рынка.

 

[Eugenija Abramovich]

USD/JPY делает шаг назад

"Мы почувствовали, что речь Булларда готовит рынок к мартовскому или предмартовскому сокращению."
- Citi (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
USD/JPY вчера не смогла преодолеть локальный пик (3 декабря) и в результате соскользнула с недельной точки разворота. Даже если откат увеличится, несмотря на сигналы "на покупку" большинства технических индикаторов, это не должно изменить положительной перспективы по паре. Пока ключевые поддержки на 100.95/26 и 99.24/12 остаются невредимы, спрос должен оставаться сильным.

Настроение трейдеров
Несмотря на то, что был заметный спад в цене доллара США, нет ощущения, что участники рынка SWFX спешат воспользоваться падением. Их доля увеличилась только на один процент, хотя, по сравнению со вчерашними данными, доля ордеров, выставленных на покупку, стремительно упала на пять процентных пункта до 79%.