Ежедневные аналитика и прогнозы от компании AForex

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 8 августа 2014

Президенту ЕЦБ Марио Драги в ходе вчерашней пресс-конференции по итогам заседания европейского мегарегулятора удалось со свойственным ему красноречием избежать конкретных суждений о дальнейших планах монетарного кабинета ЕС. Другими словами, никакого вразумительного влияния на евро он так и не оказал, в отличие от самих инвесторов, ожидавших большей конкретики от руководителя ЕЦБ. Предстоящая неделя сигнализирует о том, что пара EUR/USD может остаться в относительно узком понижательном диапазоне. Последняя статистика из еврозоны была преимущественно разочаровывающей, что снижает оптимизм ожиданий относительно предстоящего отчета по ВВП региона, запланированного на следующий четверг. В любом случае, шансы на то, что евро и дальше будет оставаться под давлением, по-прежнему высоки. Вероятность дальнейшей фундаментально-обоснованной коррекции куда выше вероятности абсолютно необоснованного роста. Учитывая сказанное, я сохраняю короткую позицию по EURUSD и плавно переношу ее через выходные. Цель на том же уровне – 1,3300. Британская валюта продолжает копировать негативное рыночное отношение ко всем рисковым активам. Публикация процентной ставки, а также данных по объему выкупа активов подтвердили значения на прежних уровнях, оказав дополнительной давление на британца. Фунт вопреки нашим ожиданиям умудрился просесть до минимума с 12 июня. Впереди у нас точка невозврата, обозначенная на уровне 1,67, где сконцентрировано огромное количество ордеров долгосрочной и стратегической продажи. Шансов на то, что фунт сможет развернуться все меньше, но они все-таки есть. Видимо, для того, чтобы британский мегарегулятор ужесточил экономическую политику и поднял процентную ставку одной статистики мало. Необходим дополнительный стимул, в роли которого вполне может выступить показатель по инфляции. Выход отчета запланирован на следующую среду, и если и он не сможет поддержать фунта, значит, идею обновления 6 летнего максимума по паре GBPUSD можно будет убирать в долгий ящик до лучших времен. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 11 августа 2014

Начало новой недели не запланировало для нас интересных отчетов, которые можно было бы использовать для локальных фундаментальных идей. По этой причине, предлагаю не мудрить, взять паузу и дождаться важных новостей, выход которых придется на вторую половину предстоящей пятидневки. Что касается прежних позиций по парам EURUSD и GBPUSD, то тут все без изменений. Очевидное негативное влияние на весь валютный блок продолжают оказывать ответные санкционные действия со стороны России. Кроме того, в четверг президент ЕЦБ Марио Драги подтвердил наличие системных рисков для всего региона, а низкая инфляция, граничащая с дефляционной пропастью, может существенно понизить темпы экономического восстановления. Комментарии последовали после решения ЕЦБ сохранить процентную ставку на уровне 0,15%, а депозитную на уровне -0,10%. Учитывая сказанное, даже несмотря на то, что заключительная сессия прошлой недели по причине технического отскока оказалась результативной для быков, шансов сломать нисходящий тренд у них практически нет. Моя цель на ближайшие дни 1,3300, что вполне вероятно на фоне весьма слабых прогнозов по предстоящим макроэкономическим отчетам. Британская валюта сохраняет верность прежнему нисходящему курсу. Более того, фунт вернулся к уровню 12 июня, восхождение с которого позволило британцу обновить 6 летний максимум. Тогда поддержка пришла со стороны комментариев управляющего Банка Англии Карни, допустившего возможность ужесточения монетарной политики посредством роста ставок. Впереди у нас потенциальная точка невозврата 1,6700, закрытие ниже этой отметки может стать фактором дальнейшей ликвидации длинных позиций. С учётом уменьшения волатильности по доллару США, дальнейшее позиционирование по паре, вероятно, будет определяться подготовкой к выходу протокола заседания Банка Англии. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 12 августа 2014

Европейская валюта продолжает фундаментальное снижение. Инвесторы делают ставку на более слабые данные по экономическому росту и инфляции в регионе, которые будут опубликованы позднее на этой неделе. Трейдеры ожидают, что во 2-м квартале рост ВВП в Еврозоне в целом, а также в Германии и Франции, лишь разочарует, тогда как инфляция внутри валютного блока в лучшем случае останется на июньском уровне 0,4%, т.е. гораздо ниже целевого уровня Европейского центрального банка 2%. Вполне возможно, что предстоящий инфляционный отчет сможет заставить Марио Драги начать широкомасштабную программу покупки активов, аналогичную тем, которые осуществляли центральные банки Японии, Великобритании и США. Для евро такой сценарий не предвещает ничего хорошего. Сегодня внимание стоит обратить на индексы настроений в деловой среде института ZEW Германии, а также аналогичный отчет по Еврозоне в целом. Учитывая общую фундаментальную слабость валютного блока, не думаю, что стоит надеяться на оптимизм настроений финансовых инвесторов. Кроме того, и сами отчеты прогнозируют снижения индексов. На этом фоне я по-прежнему сохраняю шорт по паре EURUSD c с целью 1,3300. Фунт продолжает валиться, приблизившись на азиатских торгах к уровню 1,6750. Не совсем обоснованное снижение, из-за которого британская валюта еще ближе подошла к потенциальной точки невозврата 1,6700. Впереди у нас важный отчет по инфляции. В случае роста показателя, у Банка Англии может появиться стимул для ужесточения монетарной политики. Именно на это я и рассчитываю. Цель по паре GBPUSD прежняя – 1,6850. Довольно интересно сейчас смотрится и пара USDJPY. Пара никак не может закрепиться выше уровня 102,50. Связано это с очередной волатильностью доходности на долговом рынке ценных бумаг. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 13 августа 2014

Очередная порция фундаментального негатива со стороны валютного блока усилила снижение европейской валюты. Прежде всего, настроение инвесторов было подпорчено опубликованной в Германии статистикой. Так, индекс ожиданий инвесторов и аналитиков в отношении экономики Германии, рассчитываемый исследовательским институтом ZEW, обвалился в текущем месяце до 8,6 пункта, обновив минимум с декабря 2012 года. В декабре прошлого года индикатор обновил 7-летний максимум, подскочив до 62 пунктов, но с тех пор месяц за месяцем неуклонно снижался. Как я уже отмечал, снижение, вероятно, вызвано возможным влиянием торговых ограничений между ЕС и РФ, что наиболее сильно может отразиться на германских компаниях, как основных экспортёрах. Действительно, в последнее время в Германии можно увидеть снижение объёмов промышленного производства, а также новых заказов, что связано с заметным сокращением инвестиционной активности из-за неясных перспектив продаж. Сегодня у нас есть возможность оценить влияние торговой войны на динамику промышленного производства Еврозоны в целом. Отчет будет опубликован в 13:00 МСК и учитывая слабые ожидания, рискует оказаться еще одним поводом для продажи европейского валютного актива. Учитывая сказанное, я сохраняю шорт по EURUSD c прежней целью 1,3300. Героем сегодняшнего дня вполне способна оказаться британская валюта и все благодаря судьбоносному отчету по инфляции, выход которого назначен на 13:30 МСК. Сразу после публикации данных по инфляции состоится пресс-конференция руководителя Банка Англии Марка Карни, которому предстоит ответить на достаточно конкретные вопросы относительно дальнейших перспектив экономической политики. Если ссылаться на прошлую речь руководителя британского мегарегулятора, то по его словам в случае роста инфляционного давления Банку Англии придется пересмотреть сроки потенциального ужесточения монетарной политики. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 14 августа 2014

Несмотря на вчерашнюю попытку быков закрепить европейский актив выше уровня 1,34, прежний курс фундаментальной слабости остался неизменным. Очередной отчет по промышленному производству, сократившегося в июне на 0,3% при ожидавшемся повышении на 0,4%, не просто разочаровал инвесторов, а фактически предвосхитил слабые данные по темпам экономического роста всего валютного блока. Сегодня для европейской валюты очень важный день. Сразу два макроэкономических отчета, переоценить значимость которых просто невозможно. В 13:00 МСК будут опубликованы данные по ВВП Еврозоны, а также индексу потребительских цен. Особое внимание нужно уделить данным по инфляции, поскольку именно факт ее отсутствия является для ЕС наиглавнейшей проблемой, решить которую так и не удается. По прогнозам нас ожидает снижение показателя в годом эквивалента, а вот в месячном ИПЦ и вовсе рискует оказаться в отрицательной зоне. Если прогноз оправдается, у ЕЦБ появится еще один повод для дополнительного экономического стимулирования и еще большего давления на европейскую валюту. Учитывая сказанное, шорт по EURUSD с целью 1,33 по-прежнему актуален. Британская валюты попала по давление сразу двух фундаментальных факторов: слабых данных по росту заработанной платы, а также мягких комментариев Карни относительно сроков предстоящего повышения ставок. Центральный банк заявил в своем ежеквартальном инфляционном отчете, что годовая инфляция будет оставаться на уровне примерно 2% в течение следующих двух-трех лет, а процентные ставки увеличатся в соответствии с ожиданиями финансовых рынков, т.е. не раньше 2 квартала 2015 года. Этого оказалось более, чем достаточно для того, чтобы разрушить все покупательские надежды на британскую валюты. Пара GBPUSD провалилась на 120 пунктов, уверенно преодолев мощную поддержку 1,67. С этого уровня в игру вступили уже стратегические шорты институциональных инвесторов, в среднесрочной перспективе не предвещающие паре ничего хорошего. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 15 августа 2014

Коррекционная динамика европейской валюты понемногу ослабевает, хотя объективных оснований для этого нет. Более того, вышедшая вчера статистика из Еврозоны еще раз сделала акцент на том, что фундаментальная картина по валютному блоку складывается не лучшим образом. Слабость промышленности Германии привела к ухудшению динамики ВВП региона. Индекс потребительских цен, на который мы делали максимальную ставку, остался на прежнем уровне — 0,4%, что по-прежнему гораздо ниже целевого ориентира ЕЦБ в 2%. В любой случае, критической реакции евро на публикацию слабых отчетов не последовало, напротив, главный валютный риск практически всю торговую сессию прибывал в приподнятом настроении, периодически теснив американского конкурента. Предлагаю к текущему анализу добавить немного технических красок со стороны весьма авторитетных аналитиков. Так вот, с точки зрения более долговременного анализа в CitiFX обращают внимание на месячный график EUR/USD. Июль завершился образованием двух месячных свечей снижения из трёх последних, причём майская свеча достигала линии нисходящего тренда с 2008 г. Другими словами, руководствуясь техническим анализом сейчас можно попробовать и длинные спекуляции по EURUSD. По этой причине, я закрываю прежний шорт по EURUSD и занимаю краткосрочный лонг с целью 1,34. Британская валюты также начала подавать признаки потенциального восстановления. После того, как Банк Англии отметил, что нет необходимости в быстром ужесточении монетарной политики, спрос на фунт упал ниже плинтуса. Сегодня в 12:30 МСК выйдут данные по ВВП Англии. Прогноз не предвещает снижение показателя, впрочем, как и последние макроэкономические данные. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 18 августа 2014

Обделенный в последнее время важной экономической статистикой, американский доллар на этой неделе рискует оказаться весьма динамичным активом. Разочаровывающие данные по розничным продажам, опубликованные на прошлой неделе, ослабили позиции доллара, поэтому в преддверии конференции в Джексон-Хоул, а также итоговых протоколов заседания Федерального комитета по операциям на открытом рынке ФРС США (FOMC Minutes), перспективной идеей может оказаться фиксация прибыли против всех конкурентов. Я полагаю, что сроки первого повышения ставки, особенно на фоне слабых макроэкономических отчетов, не нуждаются в пересмотре. ФРС по-прежнему нацелена на прекращение программы количественного смягчения, широко известной как QE3, к октябрю этого года. Кроме того, ФРС также заявила, что планирует сохранить низкие ставки «значительного времени» и после завершения QE3. Указанный информационный фон я попробую обыграть через шорт USDJPY с ближайшей целью 102,00. ЕЦБ старается не торопить события, с завидной решительностью избегая любых намеков на новые экономические стимулы. Тем не менее, низкий уровень инфляции, слабые темпы экономического роста, а также существенная волатильность доходности облигаций, сулят не самые радужные перспективы для главного валютного риска. Однако, фундаментальная слабость и без того уже изрядна заложена в цену, поэтому без очередных провальных отчетов, особо негативить по евро не стоит. Сегодня как раз нас ждет довольно спокойная торговая сессия, позволяющая мне без особых опасений сохранить пятничный лонг по EURUSD с целью 1,3420/30. Аналогичную логику можно использовать и в торговле британцем. На фоне умеренного инфляционного давления, а также слабости в ряде секторов экономики, Банк Англии решил отодвинуть сроки повышения ставок до 2 квартала 2015 года. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 19 августа 2014

Геополитическая напряженность продолжает оставаться ключевым фактором динамики финансовых рынков. Кроме того, в конце недели аналитики ожидают выступление главы ФРС Джанет Йеллен и руководителя ЕЦБ Драги на ежегодной встрече по вопросам денежно-кредитной политики в ФРБ Канзас-Сити в Джексон Хоул, штат Вайоминг. Инвесторов интересует, подтвердит ли ФРС дату окончания программы количественного смягчения и первого повышения ставки. ЕЦБ в лице Драги также в центре внимания: и если ФРС без 5 минут на тропе ужесточения монетарной политики, то европейский мегарегулятор интересен с точки зрения дополнительного стимулирования. Если взглянуть на вчерашнюю динамику американской валюты и евро, выходит что рынок решил не мудрить, и сделать весьма предсказуемый выбор в пользу роста «американца» и снижение «европейца». Тем не менее, я бы не стал отменять краткосрочное бычье ралли по главному валютному риску, особенно после очередного снижения доходности европейских долгосрочных облигаций. По этой причине, я сохраняю «лонг» по паре EURUSD с прежней целью 1,342/30. Что касается пары USDJPY, тут также без изменений – цель 102,00. В 16:30 МСК в США будет опубликован ИПЦ. Судя по прогнозам, инфляция снизится, а для ФРС это еще один стимул сохранения мягкого тона в определении дальнейшего курса ДКП. Британской валюте также не удается найти уверенной поддержке для возобновления роста. В понедельник по паре GBPUSD образовался гэп, который, скорее всего, мог быть связан с очередными спекуляциями на тему предстоящего ужесточения монетарной политики. Однако опубликованные слабые данные по состоянию рынка недвижимости, указавшие на 5,9% снижение цен на дома в Лондоне, явно не увязались с надеждами на потенциальное повышение ставок. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 20 августа 2014

Европейская валюта умудрилась просесть до уровня 1,33 - нового минимума 2014 года. Фактором продолжающегося бегства из пары EURUSD по-прежнему выступает контраст экономических ожиданий: в Еврозоне ждут запуска программы "количественного смягчения" ЕЦБ, а вот в США, публикуемые экономически данные, сигнализируют о постепенном восстановлении экономики, а значит и возможности сворачивания экономических стимулов. Учитывая тот факт, что уровень важной технической поддержке 1,33 пал, да и не просто так, а с треском, можно констатировать, что теперь против покупателей актива играет уже и техника. Фундаментальная слабость региона еще давно предопределила нисходящие перспективы европейской валюты, однако, сохранение мощного коррекционного импульса на избитых ожиданиях и новостях, заставляет задуматься о дополнительных драйверах падения евро. Возможно, инвесторы надеяться, что Марио Драги использует свое выступление в Джексон Хоул для анонса нового пакета стимулирующих мер. Напомню, что нечто подобное много лет назад сделал и бывший председатель ФРС Бен Бернанке. Других оправданий стремительных продаж европейской валюты я просто не вижу. Для того чтобы не допустить критических убытков, по ранее открытому лонгу EURUSD можно поставить SL на уровне 1,3290. Также на этот рубеж не лишним будет «повесить» отложенник SellStop с целью 1,32. Пара USDJPY получила поддержку от сильных макроэкономических данных из США. Число закладок новых домов в июле достигло максимального уровня за восемь месяцев, позволив инвесторам снова поверить в ускорение темпов экономического роста и грядущее повышение процентной ставки. Учитывая продолжение роста указанной пары и на сегодняшних азиатских торгах, стоит ограничить потенциальные убытки и здесь. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 21 августа 2014

Европейская валюта, судя по динамике вчерашнего дня, настроена весьма решительно. Хотя, стоит отметить, основным ньюсмейкером выступила всё-таки американская валюта. Прежде всего, речь идет о «минутках» FOMC, обозначивших улучшение ситуации на американском рынке труда, что, безусловно, может стать фактором ускорения решения о первом повышении процентной ставки ФРС. Однако, спекулятивный фон, связанный с возможными изменениями монетарной политики ФРС, еще не исчерпан. Впереди у нас конференция в Джексон Хол, на которой слово предоставят и руководителю ФРС Джанет Йеллен. Думаю, очень многое будет зависеть от ее комментариев относительно перспектив американской экономики. Если вернуться к явному контрасту монетарных режимов ЕЦБ и ФРС, то пара EURUSD по-прежнему выглядит весьма перспективной для продолжения продаж. Учитывая тот факт, что я уже оказался в верном направлении, ставлю SL на уровне без убытка, в районе 1,3290, и продолжаю надеяться на тестирование поддержки на уровне 1,32. Протоколы ФРС не оставили шансов и японской йене. Пара USDJPY уверенно преодолела сопротивление 103,5 и закрепилась еще выше. Ожидание скорого ужесточения монетарной политики ФРС оказало американской валюте серьезную поддержку. Однако, рост на 150 пунктов за одну неделю для весьма консервативной пары, на мой взгляд, это слишком много. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 22 августа 2014

Все внимание инвесторов со вчерашнего вечера полностью сфокусировано на конференции в Джексон Хоул. Ранее эта площадка неоднократно использовалась для объявления важных фискальных шагов тем или иным регулятором. В этот раз на встрече будут присутствовать почти все ключевые фигуры мировых центробанков, что делает это мероприятие еще более интересным. Безусловно, главная интрига заключительно дня этой недели станет выступление председателя ФРС Джаннет Йеллен и главы ЕЦБ Марио Драги. Чем оптимистичней Йеллен будет высказываться насчет рынка труда и темпов восстановления американкой экономики, тем негативнее будет последующая реакция на фондовых рынках. Согласно протоколу последнего заседания ФРС США, американский мегарегулятор признал очевидность восстановления не только рынка недвижимости, но и рынка труда, что вкупе может привести к повышению процентных ставок раньше, чем предполагалось. Инвесторы всерьез настроены на жёсткие комментарии председателя ФРС, именно поэтому мы и наблюдаем с начала этой неделе укрепление доллара против всех основных конкурентов. Не уверен, что особой монетарной решительностью в ходе своей конференции сможет отметиться Драги, в отличие от Йеллен, которой достаточно будет просто сделать дополнительный акцент на улучшенные перспективы по экономическому росту экономики США, дабы спровоцировать еще одну волну нездорового спроса на доллар. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 25 августа 2014

Заключительная сессия прошлой недели хоть и не стала синонимом особой волатильности, тем не менее, ясно указала нам на тенденции, которые могут лечь в основу динамики валютных активов этой неделе. Прежде всего, речь идет о комментариях руководителей ЕЦБ и ФРС на встрече в Джексон Хоул. Джанет Йеллен отметила, что FOMC по-прежнему наблюдает значительную слабость на рынке труда, а соответственно более медленный прогресс в достижении целей ФРС, что вкупе может замедлить повышение процентных ставок. Поскольку инвесторы не услышали ничего нового, фокус внимания быстро сместился на ЕЦБ. Драги оказался уже более разговорчив. Все часовое выступление президента ЕЦБ можно свести к нескольким тезисам, буквально пронизывающих всю его речь: если снижение инфляции продолжится, европейский мегарегулятор будет использовать все доступные средства; новая долгосрочная программа кредитования может оказаться весьма полезна для европейской банковской системы; ЕЦБ продолжает подготовку к программе выкупа активов; последняя макроэкономическая статистика подтверждает общую слабость восстановления валютного блока. Другими словами, ЕЦБ признал системность экономических проблем, которые не теряют актуальности для европейской экономики. На мой взгляд, подобные комментарии можно расценивать как фактический анонс нового пакета стимулирующих мер, запуск которых остается лишь вопросом времени. Учитывая сегодняшнее открытие с гэпом, можно констатировать, что евро уже предвкушает потенциальные изменения в монетарной политике. Наша цель по EURUSD 1,32 достигнута, но думаю, что это еще не предел. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 26 августа 2014

Судя по динамике вчерашнего дня, инвесторы стараются не игнорировать и технические факторы потенциальных движений валютных активов. Это особенно заметно по европейской валюте. А вот американская имеет еще и фундаментальные предпосылки для текущей коррекции. Напомню, что глава ФРС Джанет Йеллен в прошлую пятницу отметила, что оздоровление рынка труда США по-прежнему продолжается. При этом она сказала, что у ФРС «нет готового ответа» на вопрос о сроках повышения процентных ставок и это вряд ли произойдет до тех пор пока экономика не подтвердит стабильного восстановления. Таким образом, перекупленность доллара, особенно против японской йены, вкупе с размытыми сроками потенциального ужесточения монетарной политики США, привели к коррекции пары USDJPY. Наша цель 103,80 достигнута, однако, допуская возможность еще большей просадки американской валюты, не очень-то хочется довольствоваться малым. Учитывая сказанное, я сохраняю шорт по указанной паре с новым профитным ориентиром в 103,50. Сегодня в 16:30 МСК будут опубликованы заказы на товары длительного пользования в США. Аналитики ожидают серьезного прироста, однако, я всегда советую обращать внимание на данный показатель в чистом виде, без транспортных расходов. И вот тут уже ожидания куда скромнее, а значит меньше шансов на фундаментальную поддержку для доллара. Европейская валюта выглядит куда увереннее. С открытия сегодняшнего дня EURUSD старается закрепиться выше уровня 1,32, используя один лишь технический анализ. Согласно данным по распределению позиций от CFTC, которые вышли в пятницу, чистая короткая позиция спекулятивных участников достигла значительных объемов. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 27 августа 2014

Американская валюта никак не может определиться с дальнейшим ценовым курсом. Опубликованные в США данные по заказам на товары длительного пользования оказали локальную поддержку американцу, однако, спустя некоторые время инвесторы переосмыслили фундаментальный отчет, оценив его уже без транспортных расходов, и убедившись в реальной слабости сектора, постарались реабилитировать шорты против японской валюты. Впереди у нас важный отчет по ВВП США, выход которого запланирован на завтра 16:30 МСК. ФРС уже неоднократно обозначал наличие системных рисков для экономики США, сдерживающих американский мегарегулятор от первого повышения процентной ставки. Возможно, те же самые риски закладываются и в слабые прогнозы по динамике экономического восстановления. Данные по ВВП несут большую фундаментальную нагрузку, и не только потому, что это самый важный индикатор благосостояния экономики, но и потому что они могут стать дополнительным аргументом в пользу изменений монетарной политики. Сейчас слишком рано говорить о том, что доллар сможет получить фундаментальную поддержку, а значит, нет оснований пересматривать прежний шорт по USDJPY с целью 103,50. Европейская валюта, впрочем как и другие рисковые активы, продолжают обновлять годовые минимумы. При этом для евро главной фундаментальной идеей по-прежнему остается ожидание новых экономических стимулов от ЕЦБ. Стоит отметить, что рынок продолжает дисконтировать в стоимость европейской валюты вероятность данного события уже 2 месяца подряд. Такое затяжное снижение уже загнало пару EURUSD в зону исторической перепроданности. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 28 августа 2014

Европейская валюта наконец-таки смогла оформить зеленую свечку, оказав долгожданное сопротивление американскому конкуренту. На азиатских торгах рост возобновился с еще большим упорством. Сегодня нас ждет весьма насыщенная торговая сессия, а значит, динамика ключевых валютных активов будет полностью определяться фундаментальным фоном. Главный валютный риск сфокусирован на статистике из Германии. В 11:55 МСК выйдут данные по безработице, а в 16:00 МСК у нас появится возможность оценить состояние индекса потребительских цен. Участники рынка с особой внимательностью относятся к текущим инфляционным отчетам ЕС, поскольку именно риски дефляции выступают одной из основных причин дополнительного монетарного стимулирования экономики. ЕЦБ продолжает пугать инвесторов вероятностью запуска европейского аналога американской программы количественного смягчения, ссылаясь на экономическую слабость всего валютного блока. Безусловно, для евро это потенциальная угроза, способная привести к еще одному витку затяжной девальвации. Что касается краткосрочной перспективы, которой собственно мы и отдаем предпочтение, ситуация складывается уже совершенно иным образом. Речь идет о колоссальной перепроданности актива, которая в любой момент может быть снята коррекционным восстановлением в пределах 100-150 пунктов. Добавляя лонг по EURUSD с целью 1,3250, как раз на этот сценарий, я и рассчитываю. Американская валюта ждет данные по ВВП США, выход которого запланирован на 16:30 МСК. Если взглянуть на динамику пары USDJPY, складывается ощущение, что ничего хорошего от отчета ожидать не стоит. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 29 августа 2014

Дефляционные риски для европейской экономики продолжают серьезно бить по стоимости евро. Данные по инфляции в Испании и Бельгии, опубликованные накануне, оказались не просто слабыми, рост потребительских цен стал минимальным за последние пять лет. В Германии рост потребительских цен стабилизировался на низком уровне. Безусловно, это далеко не предвестник того, что показатель снизится и в целом по ЕС, но опасения все-таки есть. ИПЦ будет опубликован в 13:00 МСК и если отчет окажется ниже 0,4%, шансы на то, что ЕЦБ в лице Марио Драги запустит программу количественного смягчения возрастут вдвое. Со вчерашнего дня у меня имеется лок с положительным перевесом в сторону продажи EURUSD. Учитывая важность отчета, а также совершенно непредсказуемый резонанс валютной пары, будет не лишним сохранить его до выхода данных, а после уже принимать решение с каким направлением уходить на выходные. Хочется верить, что европейскую валюту еще рановато списывать со счетов. В отличие от европейской валюты, доллару жаловаться не на что. Рост ВВП США во втором квартале пересмотрен с 4% до 4,2%, тогда как ожидалось снижение до 3,9%. Число первичных заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе осталось на уровне 298 тыс. при прогнозах роста до 300 тыс. Другими словами, очередная порция сильной макроэкономической статистики говорит в пользу скорого начала ужесточения Федрезервом США кредитно-денежной политики. Однако инвесторам, прежде чем самостоятельно приближать сроки первого повышения ставки ФРС, нужно дождаться подтверждения от самого регулятора. А этого пока не последовало. Даже несмотря на восстановление USDJPY на сегодняшних азиатских торгах, я по-прежнему не уверен, что текущая стоимость пары оправдана. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 2 сентября 2014

Европейская валюта сохраняет приверженность понижательному тренду, а фундаментальный фон продолжает разочаровывать. Экономические данные из Германии снова хуже ожиданий. ВВП снизился на 0,2% во втором квартале после роста на 0,7% в первом квартале. Не в лучшем свете оказался и индекс деловой активности Markit в промышленности Германии – 50,7. Это самое низкое значение индекса с сентября 2013 г. Еще немного и сектор провалится в стагнацию. Учитывая макроэкономическую слабость всего региона, а также реальные дефляционные риски, инвесторы допускают, что на предстоящем заседании ЕЦБ, европейский мегарегулятор может анонсировать новые экономические стимулы. Более того, помимо ожиданий запуска европейского аналога американской программы количественного смягчения, ЕЦБ может еще раз снизить и ставки. Неудивительно, что на этом фоне главный валютный риск никак не может отделаться от клейма такого же главного аутсайдера. Дальнейшая коррекция актива вполне способна привести его в район 1,3000 против американского конкурента. До ближайшей цели моего шорта по EURUSD 1,31, остается совсем ничего. Если уровень падет, выставлю без убыток в районе 1,3130 и буду ожидать дальнейшего провала. А вот американская валюта в отличие от евро чувствует себя гораздо лучше. Обострение геополитической напряженности между Украиной и Россией в сочетании с сильной статистикой из США помогает американцу доминировать над всем валютным риском. Перспективную возможность дарит сейчас трейдинг по самой консервативной валютной паре USDJPY. Помимо ожиданий предстоящего ужесточения монетарной политики ФРС США, рынок весьма в открытой форме поговаривает и о дальнейших денежно-кредитных стимулах со стороны Банка Японии. Подобный контраст уже спровоцировал движение пары в район 105,00. На фоне сегодняшнего роста на азиатских торгах, можно констатировать, что моя цель в 104,80 реализована в полном объеме. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 3 сентября 2014

Европейская валюта уже вплотную приблизилась к уровню важной технической поддержке 1,31, однако, для падения этой отметки нужны мощные факторы, которые, честно говоря, на рынке присутствуют. Речь идет о рыночных ожиданиях дополнительных мер экономического стимулирования ЕЦБ. Инвесторы полагают, что анонсированные в Джексон Хоул европейским мегарегулятором нетрадиционные меры стимулирования экономического восстановления могут быть приняты уже на завтрашнем заседании ЕЦБ. Кроме того, если раньше речь шла о запуске европейской программы количественного смягчения, то теперь инвесторы допускают возможность и снижения процентной ставки. Учитывая сказанное, европейская валюта рискует и дальше оставаться под фундаментальным давлением, способным вылиться в обновление более чем годового минимума. Поскольку моя цель 1,31 по паре EURUSD еще не достигнута, короткая позиция сохраняет актуальность и дальше. Снова напоминаю и про уровень страховочного SL, выставленного на отметке 1,3130. Героем рынка Forex продолжает оставаться американская валюта. Особенные результаты ей удалось достигнуть против японского конкурента. После того как вчера вышла очередная порция сильной макроэкономической статистики по промышленности США, пара USDJPY достигла максимума 2014 г. – уровня 105,25. Столь стремительное укрепление американкой валюты объясняется оптимистичными взглядами на состояние экономики США, продолжающей уверенное восстановление. Тот факт, что пара не просто протестировала мощное сопротивление в 105,00, но и смогла закрепиться выше может указывать на перспективу продолжения роста. Инвесторы будут внимательно следить за публикацией данных по изменению числа занятых от ADP, предвосхищающих официальный отчет МинТруда США. Прогноз довольно неплохой – аналитики ожидают прирост показателя, что на фоне последних макроэкономических отчетов более чем логично. Для американца это еще один повод для фундаментальной бодрости, при условии, что статистика «не выкинет фокусов». Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 4 сентября 2014

Сегодняшнюю торговую сессию без преувеличения можно назвать моментом X для европейской валюты. Относительное затишье последних дней, объясняется тем фактом, что инвесторы прекрасно осознают фундаментальную значимость предстоящего отчета по процентной ставке, а также последующей после этого конференции руководителя европейского мегарегулятора Марио Драги. Аналитики сходятся во мнении, что августовское снижение уровня инфляции до пятилетнего минимума вкупе со слабым темпом экономического роста, особенно в Германии, может послужить причиной дополнительного принятия стимулирующих мер со стороны ЕЦБ. На конференции в Джексон Холл президент ЕЦБ Марио Драги намекнул на возможность запуска полномасштабной программы «количественного смягчения». Вполне возможно, что сегодня, буквально через несколько часов, ЕЦБ перейдет от слов к делу. Разумеется, любой намек на вероятность еще одного раунда экономических стимулов не лучшим образом скажется на динамике европейской валюты. Есть мнения, что уже до конца этой неделе, пара EURUSD может вплотную приблизиться в район 1,30. Честно говоря, такой сценарий хоть и допускаю, но обозначаю статусом «хотелка». Моя цель по паре EURUSD 1,3050, но для ее реализации нужно чтобы рынок клюнул на отложенник SellStop 1,31. Американская валюта столкнулась с сопротивлением информационного фона. Сообщение о достижении договоренности о режиме без огня в Донецке привело к снижению привлекательности доллара как «защитного актива». Однако стоит отметить, что украинский кризис еще не преодолен, а значит, отсутствие официально подтверждённого мира, не снимает привлекательность американца в среднесрочной перспективе. Сегодня в 16:15 МСК будут опубликованы данные по изменению числа занятых от ADP, традиционно позволяющие сделать приблизительные выводы относительно того, каким окажется официальный отчет по состоянию американского рынка труда. Продолжение статьи

 

[AForex Company]

Торговые идеи от Артема Деева на 5 сентября 2014

Итак, судьбоносный день для европейской валюты позади. Вчерашнее заседание ЕЦБ без преувеличения превзошло все инвесторские ожидания. Глава ЕЦБ Марио Драги объявил о запуске с октября 2014 года программы количественного смягчения: ЦБ еврозоны будет выкупать широкий спектр обеспеченных активами ценных бумаг (ABS), что окажет заметное влияние на баланс европейского мегарегулятора. Кроме того, ЕЦБ неожиданно снизил и базовую процентную ставку по кредитам с 0,15% до 0,05% годовых. Ставка по депозитам ЕЦБ уменьшилась с минус 0,1% до минус 0,2%, а процентная ставка по маржинальным кредитам понижена с 0,4% до 0,3%. Таким образом, все три ставки обновили исторические минимумы. Другими словами, Драги не просто перешел от слов к делу, а выложил все козыри, имеющиеся в арсенале ЕЦБ. Если и эти меры не смогут поспособствовать экономическому росту валютного блока, а также улучшить инфляционные ожидания, не думаю, что ЕЦБ сможет еще что- то предложить рынку. Однако на текущий момент этого более чем достаточно. Европейская валюта на фоне подобной решительности провалилась на 200 пунктов, без колебаний преодолев поддержку в 1,30. Стоит отметить, что по итогам вчерашнего ралли на уровне 1,3050 мне удалось поймать одни из самых быстрых профитов. Несмотря на то, что сегодня эстафету весьма важных фундаментальных отчетов принимает американский рынок труда, на мой взгляд, из евро все соки уже выжиты. После такого нисходящего ралли, весьма логичным будет перейти к фиксации достигнутого результата, с последующим поиском привлекательных уровней для открытия длинных позиций. По этой причине, сегодня я делаю ставку на восходящую коррекцию пары EURUSD с целью 1,2960. USDJPY, а также все кто продолжает следить за динамикой этой валютной пары ожидают официального отчета по состоянию американского рынка труда - Nonfarm payroll, выход которого состоится сегодня в 16:30 МСК. Аналитики прогнозируют не только рост числа рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора, но и еще одно снижение уровня безработицы на 0,1%. Продолжение статьи