Когда-то Новая Зеландия была излюбленным местом для офшорных брокеров, которые хотели авторитетного регулирования с минимальными обязательствами. С 2013 года Новая Зеландия требует от иностранных Форекс-брокеров регистрироваться и полностью соблюдать требования FMA, а также иметь физический офис в стране. Это привело к сокращению числа зарегистрированных в Новой Зеландии Форекс-брокеров, но улучшило качество регуляторной среды страны.
FMA, учрежденное в соответствии с Законом о FMA 2011 года, регулирует рынки капитала и финансовые услуги в Новой Зеландии. FMA в основном регулирует только отечественные компании. Но иностранные компании могут зарегистрироваться в качестве FSP (поставщика финансовых услуг). Однако эмитенты деривативов (включая Форекс-брокеров) должны находиться под полным надзором FMA, чтобы иметь право работать с резидентами Новой Зеландии и считаться регулируемыми в Новой Зеландии.
Кто должен пройти регистрацию в FMA?
Ниже приведен список юридических и физических лиц, которые должны пройти регистрацию в FMA:
- Эмитенты деривативов (в эту категорию входят CFD/Форекс-брокеры и брокеры бинарных опционов)
- Управляющие инвестиционными схемами
- Поставщики услуг по управлению инвестициями на основе дискреционных полномочий
- Уполномоченные финансовые консультанты и соответствующие финансовые организации
- Лицензированные рынки финансовых продуктов
- Определенные системы расчетов
- Краудфандинговые платформы
- Субъекты, занимающиеся
кредитованием между физическими лицами - Руководители
- Лицензированные независимые управители доверительных фондов
- Аккредитованные аудиторские организации
- NZX (зарегистрированная биржа), включая NZSX (основная площадка), NZAX (альтернативный рынок), NZDX (рынок долговых обязательств), FSM (рынок акционеров Fonterra) и NZCX (рынок деривативов)
Большинство из этих категорий должны зарегистрироваться в Реестре поставщиков финансовых услуг (FSPR), что предполагает получение номера FSP до подачи заявки на получение лицензии FMA.
Требования к регистрации и соблюдению правовых норм
Форекс-брокеры, желающие получить лицензию FMA в качестве эмитентов деривативов, должны соответствовать следующим требованиям:
- Регистрация в качестве FSP.
- Регистрация в качестве члена Службы по разрешению финансовых споров (FDRS).
- Минимальные чистые материальные активы в размере 1 млн новозеландских долларов или 10 % от среднего дохода (измеряемого за последние 3 года), причем половина чистых материальных активов должна храниться в виде наличных денег или других высоколиквидных активов.
- Наличие физического офиса в Новой Зеландии.
- Присутствие директора по вопросам соблюдения нормативных требований в офисе.
- Процедуры по работе с клиентами, KYC и по борьбе с отмыванием денег (AML) должны осуществляться из офиса в Новой Зеландии, а не из других мест.
- Форекс-брокеры должны быть зарегистрированными организациями и соблюдать законодательство о предпринимательской деятельности в юрисдикции Новой Зеландии.
- Форекс-брокеры должны проходить периодические аудиты и соблюдать отраслевые стандарты.
- Обязательно поддержание достаточной ликвидности для своевременной оплаты счетов клиентов.
- Политика отказа от искажения фактов и раскрытие клиентам информации о рисках.
- Уважение к каждой совершенной сделке.
- Отражение готовности противодействовать конфликтам интересов в своей бизнес-модели.
Как FDRS разрешает споры?
- Если у клиента возникла проблема с Форекс-брокером, он может подать жалобу в FDRS по телефону, через веб-форму, по электронной почте или по почте.
- Если клиент еще не подал официальную жалобу в FSP, то FDRS проинформирует клиента о том, как это сделать.
- Затем FDRS попытается оказать содействие урегулированию жалобы между двумя сторонами. Если обе стороны будут удовлетворены, они подпишут обязательное соглашение об урегулировании.
- Если посредничество не дает результатов, FDRS прибегает к примирению с непосредственным участием специалиста по урегулированию споров (прошедшего официальное обучение). Это также может привести к заключению обязательного соглашения об урегулировании.
- Если ни посредничество, ни примирение не помогают достичь урегулирования, FDRS использует формальную процедуру арбитража. Арбитр проводит тщательное расследование, запрашивает комментарии у сторон и, руководствуясь своим лучшим суждением и передовой практикой отрасли, выносит окончательное решение.
Полномочия FMA
- Отмена регистрации или приостановка лицензий тех Форекс-брокеров, которые не соблюдают нормативные требования. В апреле 2020 года FMA приостановила действие лицензии EncoreFX на выпуск деривативов после того, как ее бизнес был передан под добровольное управление.
- Возбуждение уголовного или гражданского дела против участника рынка. В сентябре 2020 года Pegasus Markets и ее директор Майкл Репс были признаны виновными по всем уголовным обвинениям, выдвинутым FMA за нарушение Закона о финансовых услугах и рынках (в основном, компания продолжала заявлять о своей регистрации в FSPR после того, как она была исключена из реестра).
- Выдача предупреждений неавторизованным Форекс-брокерам. В 2020 году FMA выдала 16 предупреждений в отношении незарегистрированных компаний, пытавшихся вести бизнес с гражданами Новой Зеландии.
- Установление условий для лицензированных компаний. В сентябре 2020 года FMA ввела для CLSA Premium NZ Limited (ранее известной как KVB Kunlun) условия, которые запрещают компании работать с частными клиентами в сфере деривативов, за исключением некоторых случаев.
- Предоставление указаний по корректировке действий или процессов компании. В марте 2021 года FMA предписала Rockfort Markets удалить или отредактировать свою вводящую в заблуждение рекламу в социальных сетях.
- FMA может прекратить продвижение или распространение финансового продукта или услуги.
FMA опубликовала в общей сложности 151 предупреждение и оповещение, инициировала четыре судебных разбирательства в Верховном суде и добилась вынесения обвинительных приговоров по двум судебным делам в течение 2019/2020 финансового года.
Заключение
В целом, Управление по финансовым рынкам Новой Зеландии остается «жестким» регулятором, который хорошо защищает права инвесторов. Если вы видите, что Форекс-брокер регулируется FMA, и можете подтвердить, что у него есть лицензия, то, скорее всего, это добросовестная компания.
Если вы хотите поделиться своим мнением, наблюдениями, выводами или задать вопрос о Управлении по финансовым рынкам Новой Зеландии (FMA), присоединяйтесь к обсуждению на нашем форуме о Форекс.
