اللوائح التنظيمية في سوق الفوركس: ’الأرض المحرمة‘ في مجال الاستثمار بالعملات

من المستحيل عملياً أن تتولى منظمة مركزية واحدة وضع ضوابط وتنظيمات صارمة يقبلها جميع اللاعبين في سوق الفوركس، وهو ما يعزى إلى ضخامة أحجام التداول في هذا السوق - يقدرها البعض بنحو 7.5 تريليون دولار، ولكن من الصعب معرفة الرقم الصحيح بدقة – فضلاً عن العدد الكبير من شركات الوساطة التي تعمل عبر الإنترنت وخارجه في جميع أنحاء العالم.

لهذا السبب، ولأسباب أخرى عديدة، لا توجد هيئة تنظيمية رئيسية للإشراف على جوانب العمل في هذا السوق. إذا تمعنت في الأمر لحظة واحدة فسوف تكتشف مدى تعقيد هذه المسألة؛ 5.1 تريليون دولار يتم تداولها يومياً دون وجود سلطة مركزية يمكن الاعتماد عليها: لا يوجد سوى المتداولين أنفسهم من يقومون بهذا الدور. لا توجد قواعد موحدة على نطاق عالمي يلتزم بإتباعها جميع الوسطاء للعمل في هذا السوق، باستثناء بعض التنظيمات والتوجيهات الموضوعة من قبل السلطات في كل دولة على حدة، والتي بطبيعة الحال تختلف في مدى صرامتها. ما رأيك في هذا الوضع؟ لا يبدو مشجعاً بالطبع. برغم ذلك، قام بنك التسويات الدولية (BIS) خلال الآونة الأخيرة بمجهودات جبارة لتأسيس بعض القواعد الدولية التي من المفترض أن يلتزم بها العاملين في سوق الفوركس – والتي اطلق عليها الكود العالمي للسلوكيات في سوق الفوركس.

هيئة تداول السلع الآجلة

في الولايات المتحدة، تلعب هيئة تداول السلع الآجلة (CFTC) دور هيئة التنظيم الوطنية التي تتولى الإشراف على جميع الأنشطة المرتبطة بتداول العملات. ننصح قرائنا بإلقاء نظرة على موقع CFTC، خصوصاً على قسم استشارات المستهلكين عن الاحتيال في سوق الفوركس. يتضمن هذا القسم بعض النصائح الهامة والمفيدة التي ستساعد المتداول في التفرقة بين شركات الوساطة الأمينة والموثوقة وغيرها من الشركات المحتالة التي تسعى لسرقة أمواله.

يتعين على جميع وسطاء الفوركس في الولايات المتحدة أن يكونوا مسجلين كتجار للعقود الآجلة (FCM) لدى CFTC، فضلاً عن التمتع بعضوية الرابطة الوطنية للعقود الآجلة (NFA). نصيحتنا الأساسية هي دائماً الابتعاد عن الشركات غير الخاضعة للتنظيم! يمكنك التأكد من تسجيل شركة الوساطة التي تنوي التعامل معها لدى NFA من خلال صفحة البحث على موقع الرابطة. ستكون هذه الخطوة هامة للغاية إذا كنت تفكر في إيداع أموالك مع شركة وساطة أمريكية!

أهمية معرفة المكان الذي يزاول منه وسيط الفوركس نشاطه

تُبرز الأسباب التي شرحناها أعلاه مدى أهمية التعرف على المكان والدولة التي يزاول منها وسيط الفوركس أنشطته كخطوة أولية عند التفكير في استثمار أموالك مع هذا الوسيط. إذا كان وسيطك يزاول نشاطه في بلدان مثل الولايات المتحدة أو سويسرا أو إحدى الدول الأعضاء في الاتحاد الأوروبي، فإن هذا سيعطي نوع من الضمان والحماية لأموالك – هي بالطبع ليست نهائية، ولكن تظل إشارة أولية توحي بالثقة – وذلك بسبب تطبيق هذه البلدان لقواعد تنظيمية صارمة تحول دون الاختفاء المفاجئ لأموالك المودعة لدى هذه الشركات، على النحو الذي قد نراه مع الوسطاء الذين يعملون في بيئة تنظيمية متساهلة. من الضروري أيضاً فهم الآليات المختلفة التي تطبقها الهيئات التنظيمية في هذه البلدان للإشراف على عمل شركات الوساطة.

من المفترض أن تعرض شركة الوساطة كافة المعلومات المرتبطة بوضعها التنظيمي والقانوني بشكل بارز على موقعها الإلكتروني. وحتى إذا لم تتمكن من العثور عليها يمكنك الاتصال بفريق الدعم عبر الدردشة أو البريد الإلكتروني وطلب الحصول على أوراق ثبوتية لإيضاح وتأكيد الوضع التنظيمي. إذا فشلت لسبب أو لآخر في الحصول على هذه المعلومات، أو اكتشفت بعد الاطلاع عليها أن مقر شركتك يتواجد في جزر فيرجن البريطانية أو أي من مناطق الأوف شور الأخرى، عندها يجب أن يساورك القلق بشأن سلامة أموالك.

لا نقصد من العبارة السابقة القول بأن تواجد أي شركة في إحدى البلدان التي تشتهر بأنها ملاذ للتهرب الضريبي يعني بالضرورة أنها غير قانونية، أو لا يمكن الوثوق بها، ولكن المقصود هو أنك ستحصل على ضمانات أقل بكثير مقارنة بما ستحصل عليه من الوسطاء العاملين في البلدان الأوروبية. وفي مثل هذه الحالات، فإن أبسط إجراءات العناية الواجبة التي يجب اتخاذها لحماية استثماراتك هو البحث عبر الإنترنت عن اسم الشركة ورؤية تعليقات المتداولين الآخرين حول أدائها ومدى مصداقيتها.